近些天來,在許多交易所的場外交易平臺,USDT兌換人民幣的價格出現了溢價,以貨幣為例,4月4日,火幣OTC上USDT的價格達到了6.79元,而美元的外匯牌價則為6.56元,出現了多達3%的溢價。這樣的溢價,是否說明有更多的場外資金在入場呢?
作為法幣與加密貨幣的橋梁,USDT一直有兩個大類的市場,其一是各種加密貨幣兌換USDT的市場,包括中心化交易所和Defi上的市場;其二則是USDT1:1兌換美元的市場,這個市場主要由USDT官方兌換、大宗場外交易商和一些合規交易所的USDT/USD交易對所組成。
USDT兌換各種加密貨幣的價格由市場決定,Tether公司無法干預。但USDT兌換美元的價格,Tether則必須確保為1:1,否則USDT就無法發揮穩定幣的作用。所以,Tether官方承諾USDT和USD1:1的兌換,對于一些大宗的美元場外交易商,同樣依賴于Tether的官方兌換。
以維基解密創始人命名的AssangeDAO成立,現已募集147枚以太坊:2 月 4 日,以維基解密創始人阿桑奇命名的 AssangeDAO 成立,該組織宣稱將籌集資金,幫助阿桑奇支付法律費用,并開展活動,提高公眾對司法系統系統性故障的認識。該組織于 JuiceBox 發起捐贈籌款,9 小時內已募集 147 枚以太坊。
另外,捐贈支持 Tornado Cash 和 Aztec 匿名捐款,所有捐贈的 ETH 將獲得 1/1 Julian x Pak 聯名 NFT。[2022/2/4 9:31:38]
但是查閱Tether官網可以得知,官方兌換美元的門檻為至少10萬美金,手續費則為1000美金或是兌換金額*0.001之間的更高者,由此可見,對于散戶來說,去Tether官方并非最優選擇。
斯諾登:自己在10年前就曾通過比特幣支付維基解密服務器的費用:11月22日消息,棱鏡門披露者愛德華·斯諾登在推特表示,自己在10年前就曾通過比特幣支付維基解密服務器的費用。[2021/11/22 22:08:58]
而在Tether的[用戶條款]中,則有這么一段話:
?“Tether保留在Tether的儲備資產發生流動性問題或是產生損失時,延遲兌換給用戶美元的的權利,同時Tether保留兌換給用戶證券或是其他Tether持有的儲備資產的權利。”
也就是說,當用戶拿著USDT去找Tether兌換美元的時候,Tether有可能沒錢可兌,也可能只能給用戶一些它所持有的等價物。
歷史上的今天 | 維基解密創始人阿桑奇被判入獄50周:2019年5月1日,荷蘭央行(DNB)支付和市場基礎設施主管Petra Hielkema表示,采用區塊鏈和人工智能等新技術將成為DNB支付戰略2018-2021的關鍵方向,因此將繼續試驗區塊鏈技術。
2019年5月1日,接受加密貨幣捐贈的“維基解密”網站創始人朱利安·阿桑奇(Julian Assange)5月1日在英國被判入獄50周,罪名是他7年前違反保釋條例進入厄瓜多爾駐英使館尋求庇護。[2020/5/1]
眾所周知,Tether并不持有相當于其usdt發行總量的美元,而是持有同等數量的資產,這些資產由哪些東西構成,目前Tether尚未向外界公布。
分析 | 金色盤面:市場反彈性質解密:金色盤面綜合分析:據圖中總市值占比顯示,BTC在8月14日之后持續下降,這就表明資金從BTC里面出逃,流入其他幣種進行套利。而從市場價格對比,可以發現,目前BTC已經回到7月15日的價格水平,但是市場總市值只有2236億美元,比起7月14日的2495美元下降了10%,而剔除BTC的總市值卻下降了22%,從1415億美元下降到1100億美元。目前看反彈的動力大概率來自于當初出逃的這300億美金,而增量資金是否入場,我們還需要進一步觀察。[2018/8/18]
因而,Tether保持USDT穩定幣匯率的主要做法,則是通過在USDT/USD交易對做市來保持1:1的匯率。目前有USDT/USD的交易所主要有三個,分別是Bitfinex(24小時交易量7000多萬美元),Kraken(24小時交易量4000多萬美元)和FTX(3000多萬美元),三者24小時交易量總和為1.5億美元,對于擁有400多億資產的Tether來說,通過做市維持匯率輕而易舉。
在人民幣用戶領域,USDT并不存在兌換法幣的場內市場,而只有場外交易,由于場外交易的高度分散化,對于Tether公司來說,顯然無法找到有效的做市手段將匯率維持在1:1。任何價格的偏離,都是因為供需平衡發生了變化,而USDT的價值偏離美元兌換人民幣的官方匯率,則有兩種可能。
其一是場外交易的供需平衡被打破,供不應求,賣家滿足不了巨大的市場需求,因而USDT產生了溢價;
其二是場內加密貨幣的供求平衡被打破,人們正在將加密貨幣換成穩定幣,從而使USDT產生了溢價。
無論發生以上哪種情況,都需要Tether公司增大USDT的供應,以保證匯率穩定。在2020年3月12日,市場處于極度恐慌情緒,許多人急著將加密貨幣換成穩定幣避險,因而造成了usdt兌換人民幣的巨幅溢價,最高達到7.8。
如果USDT場外兌換人民幣的匯率相比官方匯率溢價3%,在外匯領域,屬于巨大的套利空間,用戶可以用美元從Tether直接購買USDT,在人民幣場外市場賣出,將獲得的人民幣換成美元,如此反復操作。但事實上并沒有人這么做,從而導致溢價一直存在,主要有兩個原因。
第一,外匯管制的原因。目前我國居民每人每年度只有5萬美元的換匯額度,且向外匯款有諸多限制,導致基本上無法直接向Tether購買USDT;
第二,市場上存在諸多黑錢。即使解決了換匯的問題,當用戶將搬磚的USDT賣出,換取大量的人民幣時,有一定概率收到來路不明的資金,導致銀行賬號被凍或是更麻煩的事,得不償失。
目前USDT的溢價剛好伴隨了BTC價格從60000美金的下跌,因而此次溢價的產生,可能更多地來自于場內玩家將加密貨幣換成穩定幣,而不是場外人民幣玩家的跑步進場。比如神魚DeFi視頻中某大戶DeFi挖fei超過10億美金的充值,預計不僅是自有穩定幣,還從外部借了許多USDT。
不過也有一些OTC商表示,目前場外新人進入較多,尤其是Filecoin非常火爆出圈;以及傳統OTC商遭到政府嚴查洗錢打擊。這也可能是造成U溢價的原因之一。
吳說作者?|?談叔
本期編輯?|?Colin Wu
Tags:USDSDTUSDTETHAave TUSDCUSDT價格btc價格今日行情usdttogetherbnb房東模擬器
最近幾天,整個市場最火的項目莫過于Filecoin(FIL)。據歐易OKEx行情顯示,FIL于3月26日一舉突破100美元大關,此后兩天續刷新高,最高觸及139.687美元,較月內低點漲幅超30.
1900/1/1 0:00:00北京時間 4 月 6 日晚 20 點,做空機構興登堡研究(Hindenburg)發布礦機廠商億邦國際(NASDAQ:EBON)的做空報告,導致億邦盤前一度下跌超過 20%;截止發稿前.
1900/1/1 0:00:00原定于3月向公眾開放的以太坊Layer 2擴容方案Optimism今日宣布,將延遲公共主網上線時間,預計今年7月份上線,以確保整個社區能協調上線.
1900/1/1 0:00:00以太坊狀態模型的最大問題是:平均狀態增長與最壞情況狀態增長之間的巨大差異。本文系Vitalik在以太坊研究者論壇里提出的一個最新討論,該討論是繼以太坊研究科學家BarnabéMonnot提出的關.
1900/1/1 0:00:00歐易OKEx聯合金色財經推出DeFi系列視頻,由歐易OKEx亞太區CEO馬克金帶你全面了解近期爆火的NFT到底是什么,了解熱點,抓住機遇,解鎖財富密碼.
1900/1/1 0:00:00Messari近日發表研報“以太坊擴容方案生態系統”(Ecosystem of Ethereum Scaling Solutions).
1900/1/1 0:00:00